5退職所得ポートフォリオとその長所と短所

退職時に必要となる収入またはキャッシュフローを生み出すような方法で投資を整理する方法はいくつかあります。最良のものを選択するのは混乱する可能性がありますが、実際には完璧な選択肢はありません。それぞれには賛否両論があり、その適合性はあなたの個人的な状況によって異なる場合があります。しかし、5つのアプローチが多くの退職者のためのテストに合っています。

結果を保証する

退職後の一定の結果を期待できる場合は、それを保有することはできますが、保証のない戦略よりも多少費用がかかります。

一定の成果を上げるということは、退職所得のニーズを満たすために安全な投資だけを行うことを意味します。ボンド・ラダーを使うことができます。つまり、毎年退職する年に成熟する債券を購入することになります。債券が成熟した年に利息と元本の両方を使います。

このアプローチには多くのバリエーションがあります。たとえば、満期まで利息を支払わないゼロクーポン債を使うことができます。あなたは割引でそれらを購入し、彼らが成熟したときにあなたの元本のすべての利子と返済を受け取ります。あなたは、財務省のインフレ保護された証券、あるいは同じ結果のためのCDを使うこともできますし、年金の使用によってその結果を保証することもできます。

このアプローチの利点は次のとおりです。

<！ 低ストレス

• 低メンテナンス
• いくつかの欠点があります：
• 収入調整はインフレーション調整されていない可能性があります

柔軟性が低下します

• 満期までの安全な投資や年金の購入のためのプリンシパルを使用するので、この戦略はあなたの相続人のためにあまり残されないかもしれません。
• 他のアプローチより多くの資本を必要とする可能性があります。 1人の配偶者が若い年齢を過ごした場合や、生命を脅かす健康イベントのために生涯に1度の休暇を過ごしたい場合はどうなりますか？一定の結果があなたの資本を縛りつけ、人生が進むにつれてコースを変えることが困難になることに注意してください。
• トータルリターン
• トータルリターンポートフォリオでは、株式と債券の比率に基づいて、長期的なリターンを期待して多様なアプローチを実行して投資しています。ヒストリカル・リターンをプロキシとして使用することにより、株式および債券インデックス・ファンドのポートフォリオを用いて将来のリターンについての期待を設定することができます。

ストックは、S&P500により測定された平均で約9％であった。債券は、バークレイズ米国総合債券指数で測定された平均約8％であった。伝統的なポートフォリオ・アプローチを用いて60％の株式と40％の債券を配分すれば、長期期待収益率を8.2％に設定できます。その結果、推定費用は約7％、それは約1になるはずです。5％/年

あなたのポートフォリオが平均7％のリターンを予想している場合は、年間5％を引き出してポートフォリオの成長を見続けることができます。たとえその口座がその年に5％を稼得しなかったとしても、毎年の開始ポートフォリオ価値の5％を引き出すことになります。

毎月、四半期、および年次の変動が予想されるため、投資額が前年よりも少なくなった時期があります。しかし、長期的な期待リターンに基づいて投資している場合、このボラティリティは計画の一部です。

ポートフォリオの対象期間が長引いた場合、引き下げを開始する必要があります。

このアプローチの利点は次のとおりです。

規律ある計画を守るならば、この戦略は歴史的に成功しています。

柔軟性 - 必要に応じて引き出しを調整したり、プリンシパルを使うことができます。

このアプローチが期待される収益をもたらす保証はありません。

• インフレ率の上昇を避ける必要があるかもしれないし、引き出しを減らす必要があるかもしれません。
• もっと必要です他のいくつかのアプローチよりも管理が重要である
• 利益のみ

多くの人々は、彼らの退職所得計画は、投資が生み出す利益を生きなければならないと考えるが、低金利環境では困難であると考える。

• CDが2〜3％しか支払われていない場合、$ 100,000投資した場合、その資産からの収入は年間6,000ドルから年間2,000,000ドルに減少します。リスクの低い金利保有投資には、CD、国債、企業債および地方債の2倍以上の格付、および優良配当支払株式が含まれる。
• 利回りの高い投資のためにリスクの低い金利投資を放棄した場合、配当が減るリスクがあります。これはすぐに収入を生み出す投資の主たる価値の低下につながり、突然起こり、計画に時間がかかりません。
• 安全な投資が使用される場合、プリンシパルはそのまま残ります。

他のアプローチよりも初期収率が高くなる可能性があります。

いくつかの欠点があります。

受け取った収入は

対象となる有価証券の知識および支払う所得に影響を与える要因が必要とされる

選択された投資の種類に応じて元本が変動する可能性がある

時分割

• このアプローチでは、あなたはそれらを必要とします。バケツアプローチと呼ばれることもあります。
• 低リスク投資は、退職後5年間で必要となるお金のために使用されます。 6年から10年の間に必要とされる投資では多少のリスクを冒すことができます。リスクの高い投資は、11歳以上まで必要としないポートフォリオの部分にのみ使用されます。

このアプローチの利点は次のとおりです。

• 投資は、自分がやろうとしている仕事に合致します。
• 心理的に満足です。 リスクの高い投資が指定期間内に必要なリターンを達成するという保証はありません。

リスクの高い投資が必要な場合、より高いリスクの投資を売却し、短期間のセグメントを補充する時期を決定する必要があります。

コンボアプローチ

コンボアプローチを使用する場合、戦略的にこれらのオプションから選択します。最初の10年間は​​、安全な投資の元本と利息を使用することができます。これは、「結果の保証」と「時間分割」の組み合わせになります。その後、長期投資を「総収益ポートフォリオ」に投資します。将来のある時期に金利が上昇すれば、CDや国債に切り替えて利益を得ることができます。

これらのアプローチはすべて機能しますが、あなたが選択したものを理解していることを確かめ、それに固執して喜んでください。また、どのような条件が変更を必要とするかについて事前定義されたガイドラインを持つことも役立ちます。