年間収益率はどのようにあなたを欺くことができるか

ミューチュアルファンドおよびその他の多くの種類の投資は、年間収益率を公表している。 401（k）プランの投資選択リストを見ると、過去1年間の各投資の収益、次に通常は3年間、5年間および10年間の年間収益率が表示されます。

年間収益率について

年間収益率はあなたを欺くことができます。あまりにも多くの投資家が昨年の年間収益を見て、それは彼らがお金を入れた投資はそれが良いように見える場合です。

一般的ですが、これは投資を選ぶための欠陥のあるアプローチです。投資は1年後に偉大な利益を上げ、翌年には恐ろしい収益を上げることができます。例えば、誰が38％の収益を望んでいないだろうか？これは、2013年には多くのスモールキャップインデックスファンド*の年間収益率の概算値でした。しかし、これらのファンドは2014年に4％未満の年間収益率を示し、2015年には5％から6％に減少しました。負の年間収益率。

2013年の年間収益率に基づいてスモールキャップファンドを購入した投資家は、今後2年間で非常に失望しました。一方、大型インデックスファンドとREIT（不動産投資信託）は、2014年にかなり好調に推移しました。

年間収益率はどうですか？

年間収益率は、1年間の収益を示します。毎年の収益率は年間の平均収益率を示していますが、年率換算レートは変動しています。

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の場合、ファンドは38％の収益率、4％の収益率、次に-5％の収益率、年間平均3年間の収益率は約その3年間の平均である12パーセント。多くのファンドは年率換算レートが高くなっていますが、来年の返済については何も教えてくれません。 株式ファンドは、通常、長期間にわたり債券ファンドよりも高いリターンを示しています。したがって、10年以上にわたるファンドの年間リターンを見ると、株式ファンドは、債券ファンドよりも。しかし、株式ファンドは、短期的に大きなマイナスの年間収益をもたらす年を持つ可能性がはるかに高い。 年間収益率を理解し、現実的な期待を形成するためには、投資が何であるかを理解する必要があります。長期間にわたり、短期債などの一種の投資は、一定の特性を発揮します。スモールキャップ株のような他のタイプの投資は、非常に異なる特性を示すでしょう。しかし、年間収益率がそれぞれ同じである年があります。

代わりに見えるもの

投資収益率に基づいて投資を選ぶのではなく、目標を投資の特性に合わせて投資を選ぶことを検討してください。たとえば、あなたが若くて401（k）プランまたはIRAに投資する場合、最も高い長期的な収益が望めます。長期的には、今後20〜30年を意味します。昨年の年間収益率と来年度の年間収益率は、目標や投資時間枠に関係しません。

20年から30年の間投資を続けている場合、どの投資タイプが最も高い収益をもたらすのかが関係しています。

答えは、スモールキャップとバリュー株に投資するインデックスファンドです。これらの投資がこれらの長期的な枠組みの中で最高の収益をもたらすことを誰も保証することはできませんが、研究と歴史の両方が、これが最も可能性の高い結果であることを示しています。

あなたが来年退職する準備ができていて、401（k）プランから約40,000ドルの引き出しが必要であることが分かっている場合、40,000ドルの最良の選択は安定したものになります、マネーマーケットファンドや安定価値ファンドのように。これらのタイプの選択肢は、高い年間収益率を提供することも、大きな損失をもたらすこともありません。彼らの目的は、あなたの投資価値を維持しつつ、利息収入を得ることです。

キー：目的への投資

プロの投資家は、昨年最も高い収益率を持つファンドに資金を移しません。彼らは、投資の種類ごとにどのくらいの資金が必要であるかを示すポートフォリオ・モデルを構築する。例えば、大口30％、小型20％、国際20％、REIT 10％、債券20％ 。次に、それらのカテゴリのそれぞれに投資を選択します。

401（k）でこれを行うことができる多くの自動方法があります。ほとんどの401（k）ファンドは、対象となる日付のファンドを提供します。その場合、期待される退職年に最も近いファンドを選択します。これらのファンドは、さまざまなカテゴリーに自動的に投資し、年を重ねるにつれて投資の構成を変更します。

もう一つのオプションは、株式と債券のバランスを保つバランスの取れたファンドです。多くの401（k）ウェブサイトでは、アンケートやツールを使用して、いくつかの質問に答えた後、自動的にモデルポートフォリオや資金の選択をお勧めします。

これらのタイプの目標日付ファンド、バランスのとれたファンドおよびモデルポートフォリオは、自身が保有するすべての基礎投資のブレンド結果である年間収益を持ちます。これは決して最も高いまたは最も低い年次リターンをもたらすことはありませんが、それは良いことです。モデルポートフォリオを使用することは、投資するスマートな方法です。それは専門家が行うことです。

投資の4つの柱

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行動ギャップ などの初心者投資の書籍を読んで、始める場所がわからない場合は、財務アドバイザーを雇うか、 > - 私のすべての時間のお気に入りの2つ。あなたが何をしていても、昨年の年間リターンが最高でしたので、投資を選んで行かないでください！ * スモールキャップインデックスファンドの私の年間リターン数値は、DFAマトリックスブック2015から引用されたリターンのRussell 2000インデックスのパフォーマンスに基づいています。