市場の分析には規律と労力が必要です。しかし、複雑なパズルの断片を一緒に置くことができれば、そのハードワークは恩恵を受けることができます。意思決定プロセスには2つのタイプの分析が含まれます。技術分析は、チャート、価格の勢いとパターンの研究を伴います。
基本的な分析は、需要と供給の生産対消費に集中している。
先物取引所で取引されるすべての商品の市場の流れと感情を理解するために私が使いたい2つのツールは、量的かつオープンな関心事です。これらの2つの指標は、しばしば価格変動を検証または無効化します。量とオープンな関心は、価格指向を理解する上で重要な技術指標です。
<！ボリュームは、特定の市場で取引された先物契約の総数です。取引量が高いほど、先物契約や商品がより活発に取引され、より流動性が高まります。テクニカルアナリストは、ボリュームトレンドを確認するため、ボリュームをツールとして使用します。アナリストは、市場の動きが価格の上昇または下降に転じると、価格変動中の取引量を直ちに調査します。価格の上昇に伴う販売数量の増加は、一般的に強気相場の動きを確認または検証します。
価格の下落に伴い上昇する取引量は、一般的に弱気市場の動きを確認または検証します。技術者は、トレンド逆転を発見するツールとしてボリュームを使用します。価格下落や価格下落に伴い、テクニカルアナリストは、市場が特定の方向に向かって蒸気がなくなっていると一般的に判断します。
その後、価格が現在の傾向から逆転する補正点、通常はサポートまたは抵抗を検索する時間になります。ボリュームデータは多くのチャートパッケージで無料で入手でき、商品やその他の先物市場で取引される資産でも見ることができます。ボリュームは重要なツールの1つですが、トレーダーと投資家がモニターするための重要な技術指標です。
未公開利子
未公開利子は、特定の商品の先物契約における未公開および未決済のロング・ショートポジションの総数である。取引で取引される契約ごとに数量がカウントされますが、未公開利益は未だ市場リスクがまだ残っている契約のみをカウントします。これは、特定の時期に市場参加者が何を考え、何をしているのかを理解する上で重要なツールです。オープンな関心の高まりは、動きの背景にある強さを示しています。市場がより高いまたは低い動きをしており、上昇している関心がその動きに付随すると、それはしばしば動きの方向性の妥当性を示し、価格は同じ方向に継続する可能性が高い。未公開利息の減少は、市場参加者が新しいポジションを取っておらず、既存のポジションをクローズしているため、市場がアクティブでない取引期間に入っていることを意味する可能性がある。幸い、シカゴ・マーカンタイル・エクスチェンジ（CME）やインターコンチネンタル・エクスチェンジ（ICE）などの商品取引所は、毎日、時にはリアルタイムで量およびオープン・インタレスト・データを公開しています。商品先物取引委員会（CFTC）は、毎週金曜日の午後に、「コミットメント・オブ・トレーダーズ（Commitment of Traders）」レポートを発行している。このレポートは、市場参加者の異なるクラスに応じたオープン・インタレストと、長期または短期のポジションを保持しているかどうかを示しています。 CFTCレポートには、生産者、商人、プロセッサー、ユーザー、スワップディーラー、マネーマネージメント、その他の報告可能なポジションおよび報告不能のポジションが記載されています。この未公開利害関係は、特定の商品先物契約において誰が何をしているのかを正確に理解する上で非常に役立ちます。
市場全体の分析の一環として量とオープン・インタレストを併用することで、より良いトレーダーまたは投資家になるのに役立ちます。市場のパズルを解決し、価格方向に関する教育され実証された意見を形成することになると、量とオープンな関心は2つの重要な部分です。