ティック規模と価値取引定義

各金融市場にはダニと呼ばれる最低価格変動があります。ダニは、アセットが作ることができる最小の価格動向 - ティック・サイズ - であり、取引の対象資産に応じて、それぞれの動向は特定の金額の価値があります。これはティック値と呼ばれます。

チックサイズ

チックサイズは、先物契約の価格が変更できる最小額です。例えば、ユーロFX先物（6E）市場は0.00005のティック・サイズを持ちます。これは、価格が0.00005単位で移動することを意味します。

S&P 500 E-mini（ES）先物契約のティック値は0.25であるため、0.25刻みで上下に移動します。

原油（CL）は0.01単位で移動する。金先物（GC）のダニサイズは0.10で、天然ガス先物（NG）は0.001単位で移動します。

トレードする特定の先物契約のティックバリューを確認するには、CME GroupのWebサイトで契約を検索し、該当する契約をクリックして、Contract Specsタブをクリックします。最小価格変動はチックサイズです。

活発な先物市場（量が多い）では、ビッド/アスク・スプレッドは通常1ダッチになります。たとえば、S&P 500 E-Mini先物の入札が1801. 25の場合、オファーは通常1801です。50.

株式のチックサイズは0です。01.

Tick Value

A市場のチック価値は、1ティックの現金価値（最低価格動向）です。たとえば、ユーロFX先物市場のダウの価値は$ 6です。これは、価格が上昇または下降する毎に、貿易の損益は6ドル増減することを意味する。 25、契約ごとに。

S&P 500 E-mini先物契約では、ダニ値は$ 12です。 50.毎回0.25（1ティック）の移動につき、あなたの利益または損失は$ 12だけ変動します。 50、契約ごとに。金の先物では、ティックの価値は$ 10です。 0.10の動きごとに（1ダニ）、損益は契約ごとに$ 10変動します。

原油先物では、ダニの価値は$ 10です。

天然ガスの先物価格では、ダニの価値も契約ごとに$ 10です。

これらのティック値は1つの契約に基づいています。 2つ、3つ、またはそれ以上の契約のポジションを持っている場合は、契約の数でティック値を掛けます。これは、あなたがどれくらい動いているかにつきます。たとえば、S&P 500 E-miniの3つの契約を1623.25で購入し、価格が1624.25に上昇した場合、価格は4ティックアップしたので、12ドルとなります。 50×3契約×4ティック= 150ドル。価格が1620に低下した場合、13ティックを失ったので、12ドルを失うことになります。 50×3契約×-13ダニ= - 487ドル。 50.

株式のティック値は$ 0です。 01、1株あたり。株価は、1セントごとに100株単位で取引されるので、所有する株式100株につき1ドルを失うことになります。

目盛りと目盛りの重要性

あなたが取引している先物契約の目盛りと目盛りの値を知らないと、あなたの予想に比べて大きすぎたり小さすぎたりすることがあります。

各契約（または株）は、他の先物契約（または株式）と比べて毎日異なる金額を移動します。例えば、S&P500先物は1日平均70ティックで移動することができますが、原油先物は毎日平均150ティックシフトすることがあります（注：ボラティリティと平均変動は時間とともに変化しますが、これは単なる例です）。

両方の先物契約でティックの価値は同じですが、$ 12です。 50ドルと10ドルで、1つの市場は他の市場よりずっと多く動きます。したがって、取引する契約の数を決定する際にこれを補う必要があります。あなたが取引する契約の数は、ポジションのサイズと呼ばれ、取引の際に非常に重要な要素です（デイトレーディング先物の適切なポジションサイズの決定を参照してください）。

別名：

最低価格変更、最低価格値